狮城水下古城是指浙江省淳安县千岛湖下的古城。狮城从被作为县治到1959年新安江水库蓄水被淹，历1339年，一直是原遂安县的政治、经济、文化和交通中心，是一座名副其实的 “千年水下古城”。

狮城是原遂安县（1958年与淳安合并）的县城。地处浙江西部千岛湖至姜家航道的遂安列岛与婺头尖之间，距姜家5公里。狮城是古严州六县一座有城墙的县城。遂安县自东汉建安十三年(208年)建县，原来的县城在安定里木连村溪北(今淳安县汾口镇仙居、童家坞一带)，唐武德四年（公元621年），遂安县治由木连村溪北迁五狮山下，就是后来的狮城。

明万历壬子《遂安县志》载：“婺峰环其前，五狮拥其后，襟带五强，龙渡诸溪，肘臂六星，文昌诸阁，虽不通大驿，实严胜壤也。”

1955年10月，当时的电力工业部建设新安江水电站，选址淳安和建德交界的铜官。1959年4月30日，淳安、遂安两县合并为后来的淳安县，29万人离乡移居。9月21日，新安江截流，库区开始蓄水。狮城、贺城两座延续千年的古城，连同27个乡镇、1000多座村庄、30万亩良田和数千间民房沉入千岛湖底。

狮城在明代初年设立，辖东南、西北两里。清宣统二年，施行城镇乡自治制，城内及附城统称城区。民国17年施行村里制，城内为二里。民国21年，废村里制，设为建置镇。初名狮山镇，解放初称狮城镇。1956年有城镇居民1347户5371人，其中非农业人口3392人。

狮城有五座城门，即东门（兴文门）、南门（向明门）、小西门（康阜门）、大西门（靖武门）、北门（拱极门），各门之上都建有城楼。城楼顶覆盖巨块石板，四面砌之以砖，两侧开拱门，骑在城墙上。城墙西北角及北半段循山而筑，地势高峻，尤为壮观。城内有东街、南街、西街、北街、直街、横街等主要街道。东街、北街与直街交会处为县署门前广场，最为热闹。

狮城内主要有王、姚、余、方、胡、汪、黄等姓族聚居。狮城作为古徽婺一隅，也深受徽商和徽州文化的影响，能工巧匠无数，人文古迹很多。北门有西庙，南门有城隍庙，直街西首有三圣庙，小西门烈桥头有康王庙，大西门内儒学前有孔庙和东岳庙，规模都比较大。还建有多处节孝、功名、功德坊和各姓族宗祠等。

在北门城内后山上有一口古钟，重3000斤，是元代至元十六年（1270年）十月遂安洞神宫道土黄智远募金铸成，击之声闻10里，抗日战争期间，日军战机常来邑境轰炸，此钟曾作空袭警报之用。明万历四十一年（1613年）冶工刘允元还铸大鼎一座，高丈余，立于康王庙前。东门外有天主教堂一座、东庙一座。离城二里许的史家村旁山丘上有七层宝塔一座，叫奎文塔。南门外的阳村桥系明代石桥，位于郁溪与武强溪交界处，系九孔桥，也叫九门桥，单孔跨度达8米多，由明代兵部侍郎汪乔年出资兴建。武强溪沿的“金公堤”，是民国十年（1921年）知县金乃光倡建。

狮城在历史上就设有书院、养济院和育婴堂等文化设施。清末以后，相继创办了贞文小学、台鼎小学、师范讲习所、卫生院、县立通俗教育馆（后改民众教育馆）、狮山公园、公共体育场（在儒学），后又增设简易师范和初级中学。解放初增设了电影放映队和群众文化馆。

狮城有“元宵三闹”（即板凳龙、百子灯、台杠）和“七、七鬼节”等民俗闹节传统。

城内商贸繁荣，先后有典当(民国十七年停业)、盐栈(承销官盐)、南货、京广洋货、烟酒糖、成衣、药材、图书、照相、染坊、灯笼、雨伞、面馆、理发、镶牙、水果、熟食等各色商号店铺。民国二年(1913年)，遂安国货商场在狮城开业。民国十五年(1926年)创设普明电灯厂，可供650只15瓦电灯的用电。民国十七年(1928年)县民黄华生开办裕华制皂厂。另又有人办起了火柴厂。解放以后，增设碾米加工厂，扩建遂安电厂。此时，狮城工商企业共有85家，其中工业方面，有电力一家、食品一家、纺织一家、其他三家；手工业方面，有特产加工十五家、其他十四家，饮食服务及其他二十家。其余多为小商贩。 狮城交通水陆皆便。民国二十二年(1933年)四月，淳(安)遂(安)开(化)公路动工兴建，当年路基筑就。次年九月通车。汽车站设在狮城北门外，东至淳安县境30公里，西至开化县界31公里。内河航运，主要是遂安港，舟楫往来，经淳安港口水埠中转，上溯徽州，下达杭城。明嘉靖年间(1522—1566年)，县人王思洪集资，在狮城城南武强溪建成有十一个桥墩之长桥，取名“钟义桥”。后来在狮城南门外又增设一木桥，桥面宽阔，行走方便。这两座桥是往来南乡必经之路。

狮城以座落在县治之后的五狮山得名。相传，东海里有只修炼千年的乌龟精。这乌龟精早就对龙宫里的一颗夜明珠垂涎三尺。一次，乌龟精趁东海龙王不在，就口叨夜明珠腾空而逃。老龙王发觉后执剑追赶。乌龟精逃到遂安上空，见背后龙王追来，脱口一声：“不好！”夜明珠“呼啦”一声落下地去，眨眼间就变成了一个银光闪亮的大圆珠。夜明珠的银光和跌落的响声，引来了深山里的五头狮子，拼命抢夺宝珠。这时，东海龙王已杀死了乌龟精，但见龙宫宝物已落地生根，又见五头雄狮为争夺宝珠而大打出手。它想，五狮自伤是小事，若殃及百姓事就大了。便用宝剑往下一指，说声“定!”五头狮子被定住了，那颗夜明珠也失去了银光，就形成了五狮山和圆珠墩。当地人说狮城的地形就是：“五狮围城赶一珠”。后来，人们就在五头狮子的头上建筑了五座庙宇，并根据五头狮子的不同姿势，取名为伏狮庙、跃狮庙、踞狮庙、蹲狮庙、卧狮庙。现在，五狮山已成五狮岛，圆珠墩叫狮球岛。

2001年9月至2002年7月，千岛湖风景旅游局对狮城进行了长达11个月的水下探摸。发现古狮城完整性令人惊叹——城内外原有的整体布局没有改变，包括桥梁、古井等都还保存；有些木构建筑的梁架、瓦顶等都还留存；明清时期的牌坊上，所雕的图案还清晰可见。

2005年，当地旅游部门再次发现，千岛湖水底除了有狮城和贺城两座千年古城，还有威坪、港口、茶园这3个大型古集镇，当时保存也较完好，它们与两座水下古城共同构成了一个完整的水下古建筑群。

2012年4月27日至5月1日，由浙江卫视联手央视，对千岛湖水下古城之一的狮城进行了为期五天的水下直播。尤其是4月30日晚《焦点访谈》的播出，让这次水下考古成为举国瞩目的一件事。这次探秘发现了不少牌坊、石雕大门、石狮子，可以说明石构建筑在水底保存得非常完整，这是从2001年水下探摸以来，最集中的一次发现。